گزارش تعهدات معامله گران چیست و چه اطلاعاتی را بیان می‌کند؟

کمیسیون معاملات آتی کالا (CFTC) هر جمعه در ساعت 3:30 به وقت E.T، گزارش تعهدات معامله گران را انتشار می‌دهد. این گزارش، منبع جامعی از داده‌های تعهدی گروه‌های تجاری است که برای کمک به تصمیمات معاملاتی تریدرها منتشر می‌شود. در این گزارش، اطلاعات به‌روز در مورد بازار آتی، مجموع دارایی فعالان بازار و همچنین تعداد پوزیشن‌های خریدوفروش (Long/Short) وجود دارد تا تریدرها از آن برای یافتن بهترین موقعیت‌های معاملاتی استفاده کنند. برای آشنایی با گزارش کات و نحوه استفاده از آن در معاملات، با ما همراه باشید.

برای انجام معامله براساس گزارش کات، می‌توانید از بروکر اپوفایننس استفاده کنید. این کارگزاری با ارائه پلتفرم جامع و سریع در زمینه معاملات فارکس، ارزهای دیجیتال، کالاها و سهام‌های بین‌المللی، بهترین خدمات معامله‌گری را به کاربران ایرانی ارائه می‌دهد. در این بروکر می‌توانید کلیه ابزارهای معاملاتی را با کمترین اسپرد و کمیسیون به آسانی خریدوفروش کنید.

گزارش تعهدات معامله گران (COT) چیست؟

گزارش تعهد معامله‌گران (Commitments of Traders Report) که به اختصار COT می‌گویند، یک گزارش هفتگی از مجموع تعهدات معامله‌گران مختلف در بازار آتی ایالات متحده را نشان می‌دهد. این گزارش، شامل اطلاعات مهمی در زمینه معاملات بازار آتی، رفتار معامله‌گران و موقعیت‌های معاملاتی سرمایه‌گذاران است که شفافیت این مبادلات پیچیده را افزایش می‌دهد. گزارشات کات توسط بسیاری از معامله‌گران آتی به‌عنوان یک ابزار شناسایی فرصت معاملاتی استفاده می‌شوند، زیرا نشان می‌دهند در هفته گذشته چه تغییراتی توسط معامله‌گران بزرگ در بازار آتی ایجاد شده است.

در گزارش کات، معامله‌گران به سه بخش عمده معامله‌گران تجاری، غیرتجاری و معامله‌گران کوچک تقسیم می‌شوند. هر کدام از این معامله‌گران تاثیر متفاوتی در بازار آتی ایجاد می‌کنند که در گزارش‌ها قابل مشاهده است. همچنین این گزارش، تعداد معاملات خریدوفروش تریدرهای مختلف را نشان می‌دهد که در پیش‌بینی حرکت آینده بازار مفید است.

مزایا و کاربرد گزارش کات

گزارش کات یک ابزار مهم برای پیش‌بینی حرکت آینده قیمت در بازار است که به معامله‌گران در تصمیم‌گیری‌های معاملاتی کمک می‌کند. تمرکز گزارش cot بر روی موقعیت‌های معاملاتی صندوق‌ها و معامله‌گران بزرگ بازار است تا تغییرات پوزیشن‌های خریدوفروش آن‌ها را به‌صورت شفاف نشان دهد. در بازار فارکس، به این گزارش “COT Forex Report” می‌گویند و وضعیت فعالین بزرگ در بازار فارکس را مشخص می‌کند. معامله‌گران بازار فارکس از این گزارش برای تحلیل و ارزیابی بازار استفاده می‌کنند. در ادامه، مزایای گزارشات کات را بیان می‌کنیم.

• پیش‌بینی آینده بازار: بررسی گزارش تعهدات معامله‌ گران به ما در درک آینده بازار کمک می‌کند، زیرا موقعیت‌های معامله‌گران تجاری و بزرگ را به‌صورت شفاف نشان می‌دهد. این گزارش می‌تواند به‌عنوان ابزاری کلیدی در تحلیل‌های تکنیکالی و فاندامنتالی ما برای ورود به موقعیت‌های معاملاتی استفاده شود.
• ارزیابی جو روانی بازار: گزارش تعهد معامله‌گران به ما در درک جو روانی بازار کمک می‌کند، زیرا اجازه می‌دهد تا علاقه معامله‌گران بزرگ به موقعیت‌های خریدوفروش سهام یا ارز را ببینیم و مطابق با آن پوزیشن‌های معاملاتی خود را مدیریت کنیم. خرید یا فروش بزرگان بازار، نشان‌دهنده ارزش یک سهم یا ارز است و می‌تواند فرصتی برای معامله‌گران خرد باشد تا با شناسایی آن سود کسب کنند.
• مدیریت ریسک معاملات: مزیت بعدی گزارش cot، کاهش ریسک معاملات است. درک گزارش تعهدات معامله گران در بازار آتی و نگاه آن‌ها به آینده قیمت‌ها باعث می‌شود تا معامله‌گران خرد از موقعیت‌های خلاف بزرگان بازار دوری کنند و به این‌صورت، ریسک معاملاتی خود را کاهش دهند.

نحوه پیدا کردن گزارش کات

برای دریافت گزارشات cot، وارد سایت کمیسیون تجاری ایالات متحده (CFTC) شوید و در قسمت “Market Data & Economic Analysis”، گزینه گزارش تعهدات معامله گران یا “Market Data & Economic Analysis” را جستجو کنید. با واردشدن به بخش گزارشات کات، می‌توانید در یک جدول جامع و کامل، تمامی گزارشات را با جزئیات دانلود کنید.

انواع گزارش تعهدات معامله گران

گزارشات کات به چهار دسته تقسیم می‌شوند. این گزارشات هر کدام داده‌های مختلفی را انتشار می‌دهند که برای انواع معامله‌گران مناسب هستند.

• گزارش لگسی (Legacy): در این گزارش، به معاملات باز در تمامی قراردادهای اصلی اشاره می‌شود که حداقل 20 معامله‌گر در آن فعال هستند و تنها خریدوفروش اصلی کالا را بدون در نظر گرفتن سایر تحرکات بازار منتشر می‌کند.
• گزارش تفکیکی (Disaggregated): در این گزارش، فعالین بازار به دسته‌های کوچک‌تر تقسیم می‌شوند که شامل کاربران عادی، سواپ‌کنندگان، تاجران، پردازش‌گران و تاییدکنندگان هستند. در این گزارش به خوبی معامله‌گران اصلی مشخص می‌شود.
• گزارش تکمیلی (Supplemental): گزارش تکمیلی یک داده تخصصی از معاملات باز است که در آن معاملات را به سه بخش معامله‌گران تجاری، غیرتجاری و شاخص تقسیم می‌کند و شامل 13 گزارش قراردادی کالاهای کشاورزی موجود در معاملات آپشن و آتی است.
• گزارش معامله‌گران آتی (Futures): این گزارش مربوط به قراردادهای مختلف اوراق خزانه‌داری آمریکا، شاخص‌های سهام و جفت‌ارزها است که به بخش‌های مختلفی مانند مدیر اجرایی، واسطه‌های تجاری و صندوق‌های دارای اهرم تقسیم می‌شود.

بیشتر بخوانید: شاخص دلار آمریکا

روش استفاده از گزارش cot

همان‌طور که در بالا اشاره شد، گزارش تعهدات معامله گران با ارائه داده‌های آماری از موقعیت‌های معاملاتی بزرگان بازار، به تمامی معامله‌گران اجازه می‌دهد تا تغییرات حجم معاملات را به‌صورت شفاف دریافت کنند. این داده‌ها برای معامله‌گران خرد، به‌عنوان بخشی از تحلیل تکنیکال مورد استفاده قرار می‌گیرند. تفسیر این گزارش در کنار سایر ابزارهای تکنیکالی، به شناخت بهتر روند بزرگ در بازار کمک می‌کند. گزارش کات، تعداد معامله‌گران، پوزیشن‌های قابل گزارش و غیرقابل گزارش را مشخص می‌کند که نشان می‌دهد چه تعداد معامله‌گر و با چه حجمی، در چه موقعیت معاملاتی قرار دارند. استفاده از این گزارش در روندهای بلندمدت کاربرد دارد و نباید در تایم فریم‌های کوتاه‌مدت استفاده شود، زیرا معامله‌گران بزرگ با حجم زیاد در موقعیت‌های طولانی ترید می‌کنند.

رابطه گزارش تعهدات معامله گران با روند قیمت

گزارش کات با روند قیمت رابطه مستقیم دارد، به‌طوری‌که مشاهده موقعیت خرید خاص از طرف معامله‌گران بزرگ، نشان می‌دهد که تقاضای زیادی در بازار وجود دارد. با افزایش تقاضا، قیمت نیز افزایش پیدا می‌کند و بازار صعودی می‌شود. اگر معامله‌گران بزرگ وارد موقعیت‌های فروش شوند، نشان‌دهنده آن است که بازار نزولی می‌شود، زیرا ایجاد موقعیت‌های زیاد فروش و کاهش تقاضا، قیمت را کاهش می‌دهد. بدین‌ترتیب گزارش تعهدات معامله گران، مشخص‌کننده روند در بازار آتی است که می‌تواند ملاک مناسبی برای ورود به معاملات قرار بگیرد. البته نباید رفتار معامله‌گران بزرگ و گذشته آن‌ها را فراموش کرد و بررسی تغییرات موقعیت‌های معاملاتی این تریدرها امری ضروری است. شما می‌توانید با قراردادن تحلیل cot در کنار سایر ابزارهای تکنیکالی و فاندامنتالی، تصویر کاملی از بازار مالی و حرکت آن در آینده به‌دست آورید.

نحوه تفسیر اندیکاتور cot

برای تفسیر اندیکاتور کات، باید درک درستی از موقعیت‌های معاملاتی فعالین بزرگ بازار داشته باشید. داده‌های معاملاتی که در گزارش کات منتشر می‌شوند، شامل تعداد معامله‌گران، پوزیشن‌های باز و تغییرات گذشته پوزیشن‌های بزرگ است که نشان می‌دهد فعالین اصلی بازار چه‌طور معامله می‌کنند. اگر در این گزارش مشاهده شود که معامله‌گران بزرگ، موقعیت‌های خرید با حجم بالا انجام می‌دهند، هرچند معامله‌گران خرد خلاف آن‌ها وارد معامله شوند، روند صعودی خواهد شد. همچنین اگر معامله‌گران بزرگ در هفته گذشته (مطابق با گزارش تعهدات معامله گران) موقعیت‌های فروش بیشتری باز کرده‌اند، نشان می‌دهد که روند نزولی است؛ هرچند معامله‌گران خرد به‌دنبال موقعیت‌های خرید باشند. در واقع معامله‌گران بزرگ در بازار آتی، قدرت را برای تغییر و ادامه روند در دست دارند و نگاه به موقعیت‌های معاملاتی آن‌ها می‌تواند به شما در کسب سود از بازار کمک کند.

علاوه‌بر گزارش کات، می‌توانید برخی داده‌های این گزارش را به‌صورت اندیکاتور در چارت ببینید. اندیکاتور cot در سایت تریدینگ ویو (Trading View) برای تحلیل نمودار قیمت وجود دارد که با سه خط آبی (Non-Commercials)، زرد (Retail Traders) و خاکستری (Commercials) وضعیت بلندمدت قیمت را نشان می‌دهد.

چگونه اندیکاتور کات مخصوص خودمان را بسازیم؟

ساخت شاخص یا اندیکاتور کات، کاملا به استراتژی شما در معاملات بستگی دارد. این‌که شما چه گزارشات و داده‌هایی را برای تصمیم‌گیری درباره ورود به معاملات یا خروج از آن‌ها انتخاب می‌کنید، می‌تواند پارامترهایی باشد که باید در تحلیل گزارش کات لحاظ کنید.

معمولا معامله‌گران مطابق با استراتژی معاملاتی خود یکسری داده‌ها را از گزارش کات فیلتر می‌کنند و با این کار تحلیل سایر داده‌ها آسان می‌شود. ممکن است برای یک تریدر، حجم سرمایه ورودی ملاک معاملات قرار بگیرد و برای یک تریدر دیگر تعداد معامله‌گران بزرگ در پوزیشن‌ها اهمیت داشته باشد. به‌طورکلی بهتر است این داده‌ها با سایر تحلیل‌های تکنیکالی نمودار ترکیب شوند تا بتوانید روند و نقاط مناسب ورود و خروج را مشخص کنید. قراردادن داده‌های مختلف در کنار یکدیگر، به شما کمک می‌کند تا یک اندیکاتور کات شخصی برای خودتان بسازید.

استراتژی‌های معامله با اندیکاتور cot

در بالا با تفسیر گزارش تعهدات معامله گران و روش استفاده از آن آشنا شدید. حال اگر بخواهید یک استراتژی مناسب برای معاملات خود با استفاده از اندیکاتور cot داشته باشید، بهتر است ابتدا داده‌های مختلف این گزارش را به دقت مطالعه کنید. مهارت شما در تحلیل گزارشات کات، به تدوین یک استراتژی کارآمد کمک می‌کند که با آن می‌توانید سیگنال‌های معاملاتی دریافت کنید. همچنین این استراتژی کمک می‌کند تا در بهترین نقاط وارد معاملات شوید یا آن‌ها را ببندید. برای مثال، روند بازار با بررسی نسبت موقعیت‌های خرید به فروش شناسایی می‌شود که در گزارش کات قابل مشاهده است. حالا با قراردادن همین داده در کنار سایر ابزارهای شناخت روند مانند خطوط روند یا سطوح حمایت و مقاومت، می‌توانید سیگنال معاملاتی دریافت کنید و وارد موقعیت‌های خرید یا فروش شوید.

ترکیب شاخص کات با ابزارهای تحلیلی، می‌تواند استراتژی‌های متنوعی را برای شما ایجاد کند تا فرصت‌های معاملاتی مناسب را شکار کنید. برای این کار، مهارت گزارش‌خوانی و تحلیل خود را افزایش دهید. همچنین با مراجعه به سایت‌ها و منابع معتبر، به‌طور مداوم گزارش‌های کات را پیگیری کنید و با ارزیابی داده‌های مختلف، علاوه‌بر کسب سود بیشتر، ریسک معاملات خود را کاهش دهید.

چگونه با استفاده از اندیکاتور کات سقف و کف قیمت را تعیین کنیم؟

همان‌طور که می‌دانید، معامله‌گران بزرگ با ایجاد موقعیت‌های خریدوفروش در یک سهم یا ارز، جهت بازار را مشخص می‌کنند. حال اگر این معامله‌گران در یک روند صعودی، وارد معاملات فروش شوند، نشان‌دهنده سقف قیمتی در بازار است. فشار فروش در سقف قیمت ناشی از همین تغییر موقعیت فروشندگان بزرگ است که روند بازار را عوض می‌کند. در صورتی که معامله‌گران بزرگ در یک روند نزولی موقعیت معاملاتی خود را تغییر دهند و وارد معاملات خرید شوند، کف حمایتی برای قیمت شکل می‌گیرد. با ایجاد فشار خرید از طرف این خریداران، قیمت رشد می‌کند. برای شناسایی سقف و کف قیمت در یک سهم یا ارز، به تغییر موقعیت معامله‌گران بزرگ توجه کنید تا بتوانید در بهترین زمان از معامله خارج شوید یا به آن ورود کنید.

گزارش تعهدات معامله گران، داده‌های مهمی از وضعیت بازار آتی کالا ارائه می‌دهد که به‌صورت هفتگی توسط کمیسیون معاملات آتی کالا منتشر می‌شود. این گزارش به معامله‌گران کمک می‌کند تا از تعهدات و معاملات فعالین بزرگ بازار آگاه شوند و بدانند چه میزان موقعیت باز در بازار وجود دارد. پیش‌بینی آینده قیمت، ارزیابی جو روانی بازار و همچنین مدیریت ریسک، از مزیت‌های بررسی این گزارش است که به معامله‌گران خرد در تصمیمات معاملاتی کمک می‌کند.

بیشتر بخوانید: حساب های بروکر اپوفایننس

برای انجام معاملات فارکس، نیازمند یک پلتفرم جامع و کامل هستید که با سرعت بالا بتوانید خریدوفروش ارزهای مختلف را در آن انجام دهید. بروکر اپوفایننس به‌عنوان بهترین بروکر فارکس با سابقه طولانی در زمینه ارائه خدمات معامله‌گری به ایرانیان، بهترین گزینه است. این بروکر آنشور که رگوله Asic استرالیا را دریافت کرده است، کلیه ابزارهای معاملاتی، از جمله فارکس، ارزهای دیجیتال، سهام‌های بین‌المللی و کالاها را با کمترین کمیسیون و اسپرد ارائه می‌دهد. با ثبت‌نام در این کارگزاری، می‌توانید از خدمات سوشیال ترید و کپی ترید، بدون پرداخت کارمزد بهره‌مند شوید.

منبع +++